To pewne: OKI obowiązuje od 2027 roku!
Osobiste Konto Inwestycyjne (OKI) wchodzi w życie od 1 stycznia 2027 roku. W czwartek 13 sierpnia tego roku Prezydent podpisał ustawę dotyczącą nowych możliwości dla inwestorów indywidualnych. Co to oznacza dla milionów Polaków, którzy trzymają swoje oszczędności w gotówce lub na nisko oprocentowanych rachunkach?
Osobiste Konto Inwestycyjne z podpisem Prezydenta
OKI stało się faktem. W zeszłym tygodniu Prezydent Karol Nawrocki podpisał Ustawę z dnia 3 lipca 2026 r. o osobistych kontach inwestycyjnych. Czym są nowe konta? To pomysł na zmobilizowanie Polaków do aktywnego oszczędzania, ale także sposób na pobudzenie rynku kapitałowego napływem świeżych środków.
O propozycji Ministerstwa Finansów pisaliśmy w inFakcie już ponad rok temu w artykule Nowe Osobiste Konto Inwestycyjne ze starym podatkiem Belki w tle.
W ramach OKI możemy zgromadzić oszczędności do 100 tys. zł, których nie obejmie podatek Belki. Warto jednak pamiętać, że OKI to w praktyce dwa rodzaje aktywów – inwestycyjne i oszczędnościowe. Te drugie – wciąż najpopularniejsze w naszym kraju – mają podlimit w ramach pełnej kwoty 100 tys. zł wynoszący w tym momencie zaledwie 25 tys. zł. W planach przewidywana jest waloryzacja tych kwot, ale dopiero od 2030 roku.
Piotr Juszczyk
Główny Doradca Podatkowy inFaktu
Jak działa OKI i nowy podatek od wartości aktywów?
Na OKI nie płacisz podatku Belki od zysków, ale co roku rozliczasz nowy podatek od wartości aktywów. Dotyczy to każdej nadwyżki powyżej progu 100 tys. zł, nawet jeśli w ogólnym rozrachunku inwestycje przyniosły w danym roku stratę.
Podatek od wartości aktywów w OKI to duża zmiana względem “starego” podatku od wypracowanych zysków, który płaciliśmy tylko, gdy zarabialiśmy. Dziś opłata pobierana jest co roku – i gdy zarabiamy na inwestycjach, i gdy na nich tracimy.
Piotr Juszczyk
Główny Doradca Podatkowy inFaktu
Ile wynosi podatek OKI? W 2027 roku stawka podatku w przypadku OKI to 0,85% od nadwyżki aktywów ponad limit zwolnienia. W kolejnych latach będzie to 19% stopy referencyjnej NBP z 31 października roku poprzedniego, ale nie mniej niż 0,1%.
Jak obliczyć zyski? Pomoże kalkulator OKI 2027
Chcesz gromadzić oszczędności na nowym koncie bez podatku Belki? Sprawdź w kalkulatorze OKI inFaktu, ile wyniesie podatek od aktywów w Twoim przypadku. W prosty sposób oblicz, ile zyskasz (lub stracisz) w porównaniu z 19% podatkiem Belki.
Wpisz wartość inwestycji, a nasze narzędzie samo obliczy należy podatek od aktywów oraz możliwy podatek Belki. Sprawdź i porównaj swoją roczną oszczędność!
Waloryzacja OKI – już od 2030 roku
Warto wspomnieć, że obowiązujące obecnie limity od 2030 roku będą co roku waloryzowane o wskaźnik inflacji. Dokładniej mowa tu o wskaźniku cen towarów i usług konsumpcyjnych w okresie pierwszych trzech kwartałów danego roku w porównaniu z analogicznym okresem roku poprzedniego (podawany zazwyczaj w połowie października). Zwaloryzowane kwoty będą zaokrąglane w dół do pełnych 100 zł.
Warto dodać, że ten sposób obliczeń nie jest rozwiązaniem wymyślonym specjalnie na potrzeby OKI. Ten sam wskaźnik GUS od lat służy do waloryzacji różnych progów i limitów w prawie podatkowym, w tym np. kwot wolnych w podatku od spadków i darowizn.
Waloryzacja OKI to dobra wiadomość dla inwestujących. Dlaczego? Ponieważ limity zwolnienia z podatku Belki będą z czasem rosły, zamiast pozostawać zamrożone na stałym poziomie.
Podsumowanie
Osobiste Konto Inwestycyjne, czyli OKI, wejdzie w życie 1 stycznia 2027 roku – ustawę podpisał 13 sierpnia bieżącego roku Prezydent Karol Nawrocki. W ramach OKI można zgromadzić do 100 tys. zł oszczędności bez podatku Belki, przy czym aktywa oszczędnościowe mają osobny podlimit 25 tys. zł.
Nowością jest jednak coroczny podatek od wartości aktywów – naliczany od nadwyżki ponad 100 tys. zł niezależnie od tego, czy inwestycje przyniosły zysk, czy stratę. W 2027 roku stawka wyniesie 0,85%. W kolejnych latach będzie ustalana jako 19% stopy referencyjnej NBP, ale nie mniej niż 0,1%.
Nie wiesz, czy nowe rozwiązanie będzie opłacalne w Twoim przypadku? Sprawdź to w kalkulatorze OKI od inFaktu!
FAQ – najczęściej zadawane pytania o podpis Prezydenta w sprawie OKI
Osobiste Konto Inwestycyjne to nowy rodzaj konta dla inwestorów indywidualnych, które ma zachęcić Polaków do aktywnego oszczędzania i pobudzić rynek kapitałowy.
OKI zacznie obowiązywać od 1 stycznia 2027 roku.
Ustawę z dnia 3 lipca 2026 r. o osobistych kontach inwestycyjnych podpisał Prezydent Karol Nawrocki 13 sierpnia 2026 roku.
Do 100 tys. zł oszczędności zgromadzonych na OKI nie obejmie podatek Belki – dotyczy to zarówno aktywów “bezpiecznych” (np. lokaty – do podlimitu 25 tys. zł), jak i “kwalifikowanych” (np. fundusze czy akcje – mieszczące się w łącznym limicie do 100 tys. zł)
Nie. Aktywa oszczędnościowe mają osobny podlimit wynoszący 25 tys. zł w ramach łącznej kwoty 100 tys. zł.
To podatek od wartości aktywów, płacony co roku od nadwyżki ponad limit 100 tys. zł – niezależnie od tego, czy inwestycje przyniosły zysk czy stratę.
Podatek Belki płacony był tylko od wypracowanych zysków. Podatek od aktywów w OKI naliczany jest zawsze od nadwyżki ponad próg, nawet przy stracie.
W 2027 roku stawka wyniesie 0,85% od nadwyżki aktywów ponad limit zwolnienia.
Stawka będzie stanowić 19% stopy referencyjnej NBP z 31 października roku poprzedniego, przy czym nie mniej niż 0,1%.
Można skorzystać z kalkulatora OKI 2027 dostępnego na stronie inFaktu, który porównuje podatek od aktywów z tradycyjnym podatkiem Belki.
Podziel się nim ze znajomymi
